區(qū)塊鏈供應鏈金融怎么樣？
2個回答
信用卡養(yǎng)卡提7星評價
2020-10-13 13:46:16
自2016年區(qū)塊鏈在國內(nèi)掀起熱潮以來，整個行業(yè)都在不斷地探索各類落地場景，真可謂區(qū)塊鏈如此多嬌，引得無數(shù)創(chuàng)業(yè)者競折腰。那么供應鏈金融這個賽道的優(yōu)勢何在?傳統(tǒng)的模式存在哪些痛點?區(qū)塊鏈能夠創(chuàng)造出哪些新的商業(yè)模式來解決這些難題?創(chuàng)業(yè)公司們又當如何切入這個領域?
分布式資本研究報告：區(qū)塊鏈+供應鏈金融
全球著名債券評級機構穆迪曾給出過127個區(qū)塊鏈案例，從積分到交易清算，從文件存證到供應鏈管理，從跨境支付到供應鏈金融，各種應用層出不窮。而在如此眾多的應用當中，又屬供應鏈金融領域備受矚目，商業(yè)化落地的進展較快。這是因為首先，供應鏈金融這個場景具有萬億級別的市場規(guī)模，天花板足夠高，其次，這個場景天然需要多方合作，卻又沒有一個傳統(tǒng)中心化的機構在治理，需要用區(qū)塊鏈來建立信任，同時，在技術上這個場景并不需要高并發(fā)，目前的區(qū)塊鏈技術能夠滿足。那么供應鏈金融這個賽道的優(yōu)勢何在，傳統(tǒng)的模式存在哪些痛點，區(qū)塊鏈能夠創(chuàng)造出哪些新的商業(yè)模式來解決這些難題，創(chuàng)業(yè)公司們又當如何切入這個領域，行業(yè)里又已經(jīng)有了哪些案例，作為投資了全球40余家區(qū)塊鏈初創(chuàng)公司的VC基金，分布式資本將會持續(xù)關注這個領域的應用。
區(qū)塊鏈如何解決供應鏈金融的痛點
痛點1:供應鏈上的中小企業(yè)融資難，成本高。由于銀行依賴的是核心企業(yè)的控貨能力和調(diào)節(jié)銷售能力，出于風控的考慮，銀行僅愿意對核心企業(yè)有直接應付賬款義務的上游供應商(限于一級供應商)提供保理業(yè)務，或?qū)ζ湎掠谓?jīng)銷商(一級供應商)，提供預付款或者存貨融資。這就導致了有巨大融資需求的二級、三級等供應商/經(jīng)銷商的需求得不到滿足，供應鏈金融的業(yè)務量受到限制，而中小企業(yè)得不到及時的融資易導致產(chǎn)品質(zhì)量問題，會傷害整個供應鏈體系。
區(qū)塊鏈解決方案:我們在區(qū)塊鏈上發(fā)行，運行一種數(shù)字票據(jù)，可以在公開透明、多方見證的情況下進行隨意的拆分和轉移。這種模式相當于把整個商業(yè)體系中的信用將變得可傳導、可追溯，為大量原本無法融資的中小企業(yè)提供了融資機會，極大地提高票據(jù)的流轉效率和靈活性，降低中小企業(yè)的資金成本。據(jù)統(tǒng)計，過去傳統(tǒng)的供應鏈金融公司大約僅能為15%的供應鏈上的供應商們(中小企業(yè))提供融資服務，而采用區(qū)塊鏈技術以后，85%的供應商們都能享受到融資便利。
痛點2: 作為供應鏈金融的主要融資工具，現(xiàn)階段的商業(yè)匯票、銀行匯票使用場景受限，轉讓難度較大。商業(yè)匯票的使用受制于企業(yè)的信譽，銀行匯票貼現(xiàn)的到賬時間難以把控。同時，如果要把這些債券進行轉讓，難度也不小。因為在實際金融操作中，銀行非常關注應收賬款債權“轉讓通知”的法律效應，如果核心企業(yè)無法簽回，銀行不會愿意授信。據(jù)了解，銀行對于簽署這個債權“轉讓通知”的法律效應很謹慎，甚至要求核心企業(yè)的法人代表去銀行當面簽署，顯然這種方式操作難度是極大的。
區(qū)塊鏈解決方案:銀行與核心企業(yè)之間可以打造一個聯(lián)盟鏈，提供給供應鏈上的所有成員企業(yè)使用，利用區(qū)塊鏈多方簽名、不可篡改的特點，使得債權轉讓得到多方共識，降低操作難度。當然，系統(tǒng)設計要能達到債券轉讓的法律通知效果。同時，銀行還可以追溯每個節(jié)點的交易，勾畫出可視性的交易流程圖。
痛點3: 供應鏈金融平臺/核心企業(yè)系統(tǒng)難以自證清白，導致資金端風控成本居高不下。目前的供應鏈金融業(yè)務中，銀行或其他資金端除了擔心企業(yè)的還款能力和還款意愿以外，也很關心交易信息本身的真實性，而交易信息是由核心企業(yè)的ERP系統(tǒng)所記錄的。雖然ERP篡改難度大，但也非絕對可信，銀行依然擔心核心企業(yè)和供應商/經(jīng)銷商勾結修改信息，因而需要投入人力物力去驗證交易的真?zhèn)?，這就增加了額外的風控成本。
區(qū)塊鏈解決方案:區(qū)塊鏈作為“信任的機器”，具有可溯源、共識和去中心化的特性，且區(qū)塊鏈上的數(shù)據(jù)都帶有時間戳，即使某個節(jié)點的數(shù)據(jù)被修改，也無法只手遮天，因而區(qū)塊鏈能夠提供絕對可信的環(huán)境，減少資金端的風控成本，解決銀行對于被信息篡改的疑慮。
鄭磊Zale6星評價
2020-09-29 13:47:42
那么區(qū)塊鏈供應鏈金融到底有什么用呢?要解釋這個問題，首先要理解傳統(tǒng)的供應鏈金融：
“供應鏈金融，是指以核心客戶為依托，以真實貿(mào)易背景為前提，運用自償性貿(mào)易融資的方式，通過應收賬款質(zhì)押登記、第三方監(jiān)管等專業(yè)手段，封閉資金流或控制物權，對供應鏈上下游企業(yè)提供的綜合性金融產(chǎn)品和服務。”
用人話說就是圍繞一個大公司的上下游朋友圈，金融機構通過了解真實的業(yè)務往來，提供資金服務。比如說某大公司采購了某小公司的原材料一筆100萬的應付賬款，那么小公司就可以用這個100萬的應收賬款去融資。
那區(qū)塊鏈供應鏈金融和傳統(tǒng)的供應鏈金融有啥區(qū)別呢?
傳統(tǒng)的供應鏈金融就有點像還靠電話聯(lián)系的朋友，經(jīng)常還是一對一的背書。而區(qū)塊鏈供應鏈金融就像用上了微信群，把多級供應商都拉到了群里，通過把真實業(yè)務上鏈，通過提供業(yè)務的透明性換取了信任和資金。
說的準確點就是：供應鏈中是有多層供應、銷售關系，但傳統(tǒng)的供應鏈金融中，核心企業(yè)的信用背書，往往只能覆蓋直接與其有貿(mào)易往來的一級供應商和一級經(jīng)銷商，無法傳遞到更需要金融服務的上下游兩端的大量二級、三級乃至鏈條尾端的多級供應商、經(jīng)銷商。
也就是說，傳統(tǒng)的供應鏈金融往往只能幫助大企業(yè)的朋友(一級供應鏈商)，而這些大企業(yè)的朋友的朋友們(二級供應鏈商，多級供應商)往往覆蓋不了。
而新型區(qū)塊鏈供應鏈金融平臺，利用區(qū)塊鏈技術將大企業(yè)信用傳遞給中小微企業(yè)，打破信息不對稱、降低信任成本、優(yōu)化資金配置，能緩解中小微企業(yè)融資難、融資貴等業(yè)務困境。
換句話說，區(qū)塊鏈供應鏈金融平臺，能幫助大企業(yè)的朋友的朋友們，甚至是朋友的朋友的朋友們。